Apa itu TrueFi, TRU coin adalah
Apa itu TrueFi, TRU coin ?
 |
| TrueFi, TRU coin |
Mengetahui lebih dalam TrueFi, TRU coin
TrueFi adalah protokol untuk membuat kumpulan berbunga dengan APR tinggi untuk penyedia likuiditas. TrueFi mencakup mekanisme utilitas dan penghargaan menggunakan TrustTokens (TRU) dan memberi penghargaan kepada peserta untuk mempertahankan APR yang stabil dan tinggi.
TRU adalah token asli dari protokol TrueFi dan digunakan untuk: Pemegang TrustToken akhirnya memiliki suara tentang siapa peminjam yang kredibel di pasar prediksi. TRU memberi pemegang kemampuan untuk menilai kredit untuk pihak ketiga. Melalui pemeringkatan kredit TRU, sistem kredit tanpa izin dapat dibangun yang beroperasi murni melalui insentif. Pemilik TRU memiliki bagian kepemilikan dalam membangun sistem kredit baru.
TrustToken telah meluncurkan TrueFi, protokol untuk pinjaman tanpa agunan, didukung oleh skor kredit on-chain pertama dan diatur oleh pemegang token TRU.
Saat diluncurkan pada 21 November 2020, TrueFi menyediakan (a) peminjam yang diperiksa untuk meminta pinjaman dalam mata uang TrueUSD (“TUSD”), (b) TRU Staker untuk menilai kelayakan kredit pinjaman, (c) dan pemberi pinjaman TrueUSD untuk mendapatkan APY yang menarik & Insentif TRU pada stablecoin yang dipinjamkan pada protokol.
Sejak peluncuran itu, TrueFi telah berkembang pesat mengikuti peta jalan publik, mengalami dua peningkatan protokol utama, memulai desentralisasi tata kelola protokol melalui Snapshot, dan melampaui $200 juta dalam pinjaman tanpa default — menjadikan TrueFi DeFi protokol pinjaman tanpa jaminan pertama dan terdepan.
Litepaper ini diperbarui Juli 2021 untuk memasukkan tonggak sejarah ini & mencerminkan perubahan dalam desain protokol.
Sementara sebagian besar kesuksesan DeFi telah dibangun di atas pinjaman yang dilebih-lebihkan, pinjaman tanpa jaminan dan membawa penilaian kredit yang sebenarnya ke crypto secara luas dilihat sebagai langkah transformatif berikutnya untuk DeFi. Pasar pinjaman tradisional tanpa jaminan membentuk industri global senilai $11 triliun — namun tidak ada pinjaman yang datang secara on-chain sampai TrueFi menyelesaikan pinjaman tanpa agunan pertama DeFi pada tahun 2020.
Karena pinjaman tanpa agunan memberikan peluang bagi pemberi pinjaman untuk mendapatkan pengembalian jangka panjang yang lebih tinggi daripada pinjaman yang dijamin, dan bagi peminjam untuk memaksimalkan efisiensi modal mereka, kami percaya pinjaman tanpa agunan on-chain pada akhirnya akan jauh melampaui pasar pinjaman agunan DeFi yang ada.
Gunakan TrueFi: Mulai meminjamkan, memberikan suara, dan mempertaruhkan di aplikasi TrueFi sekarang. Tonton panduan cara untuk setiap aktivitas protokol utama di YouTube.
Komunitas TrueFi: Diskusikan TrueFi & TRU dengan bergabung dengan Discord atau Telegram kami. Dapatkan berita terbaru di Twitter dengan mengikuti @TrustToken.
Perdagangkan TRU: Beli token TRU asli di bursa terpusat seperti FTX atau Binance, atau di DEX seperti Uniswap dan Sushiswap.
Tinjau Teknologi: Lihat spesifikasi teknis, yang telah menjalani tiga audit berbeda — oleh Slowmist, ETHworks, dan CertiK.
Sejarah: Mengapa Membangun TrueFi
Pada awal TrustToken pada tahun 2017, tim kami membayangkan masa depan di mana aset tradisional akan pindah ke blockchain, mengambil keuntungan dari kecepatan, penghematan biaya, dan sifat global dari protokol terdesentralisasi.
Tesis telah dimainkan sebagian: sementara stablecoin global (seperti TUSD), komoditas, dan beberapa aset keuangan semakin bergerak secara on-chain, sebagian besar aset dunia nyata seperti real estat telah berjuang untuk menemukan infrastruktur dan permintaan yang diperlukan untuk pasar yang kuat. .
Ledakan DeFi memperkenalkan kelas aset baru dengan permintaan besar di blockchain: utang.
Saat pinjam meminjam tumbuh dengan kecepatan yang sangat tinggi, pekerjaan kami sebagai penyedia stablecoin memberi kami kursi barisan depan menyaksikan imbal hasil DeFi naik dan turun. Dari mendukung penambang Bitcoin dengan stablecoin, hingga memberikan leverage ke meja perdagangan, hingga kebangkitan pertanian hasil, kami menyaksikan platform pinjaman terpusat dan terdesentralisasi sama-sama bersaing untuk menemukan atau membangun cara baru untuk menghasilkan hasil yang tinggi, biasanya cepat, paling menonjol di USD- stablecoin yang dipatok.
TrustToken Memasuki Pinjaman Tanpa Agunan
Kami melihat ke pasar keuangan tradisional untuk kendaraan yang menghasilkan pengembalian tinggi, pada tingkat yang konsisten dan dapat diprediksi dengan profil risiko yang dapat dikelola dan mendarat di pinjaman tanpa jaminan. Memindahkan pasar pinjaman tanpa agunan ke blockchain membuka akses ke pemberi pinjaman dari hampir semua ukuran dan latar belakang, sementara juga memberikan efisiensi modal terbaik kepada peminjam.
Setelah bertahun-tahun membangun kripto, kami menemukan produk yang paling menarik bertindak sebagai jembatan antara keuangan tradisional dan terdesentralisasi. Tim TrustToken telah mengembangkan beberapa kekuatan unik dengan mengembangkan dan mengoperasikan lima stablecoin yang didukung fiat teratas yang melayani lebih dari 100 negara, dan dengan TrueFi, kami menghadirkan ini ke DeFi:
Kerangka hukum untuk menegakkan tindakan terhadap pinjaman tunggakan yang kompatibel dengan DeFi, bahkan tanpa agunan;
Reputasi lama dan tepercaya dengan pengguna ritel dan institusi sama-sama untuk memperkuat basis peminjam dan pemberi pinjaman berkualitas tinggi, banyak yang merupakan pengguna TUSD dengan rekam jejak yang terbukti sebagai peminjam dan pemberi pinjaman; dan
Stablecoin global yang didukung fiat yang bertindak sebagai jalan mudah menuju TrueFi dan seterusnya.
Apa Itu TrueFi dan Bagaimana Cara Kerjanya
Kami bangga memperkenalkan TrueFi, protokol untuk pinjaman tanpa agunan yang didukung oleh skor kredit on-chain pertama, dan TRU, token asli yang digunakan untuk staking dan governance.
Tujuan TrueFi adalah untuk membawa pinjaman tanpa agunan ke DeFi. Ini membantu pemberi pinjaman cryptocurrency menikmati tingkat pengembalian yang menarik dan berkelanjutan, sambil memberikan pinjaman yang dapat diprediksi kepada peminjam cryptocurrency yang memaksimalkan modal kerja mereka.
Yang penting, semua aktivitas pinjam meminjam di TrueFi sepenuhnya transparan, memungkinkan pemberi pinjaman untuk sepenuhnya memahami peminjam yang berpartisipasi dan aliran dana saat terlibat dengan TrueFi.
Bagaimana TrueFi Berfungsi
- Pemberi pinjaman menambahkan aset ke dalam kumpulan pinjaman TrueFi yang akan digunakan untuk mendanai pinjaman baru, di mana pemberi pinjaman mendapatkan bunga dan TRU. Setiap modal yang tidak digunakan dikirim ke protokol Curve.fi untuk memaksimalkan pendapatan.
- Peminjam (saat ini disediakan untuk institusi, bukan peminjam ritel) masuk daftar putih melalui proses orientasi yang ketat yang melibatkan tinjauan mendalam terhadap bisnis mereka, penandatanganan perjanjian pinjaman yang dapat ditegakkan, dan persetujuan komunitas TRU.
- Peminjam, setelah disetujui, mengajukan permintaan modal pada tingkat bunga dan batas kredit yang ditentukan oleh nilai kredit mereka, yang tunduk pada persetujuan komunitas TRU lebih lanjut, yang memberi sinyal pendapat mereka tentang pinjaman dengan memilih “Ya” atau “Tidak” pada masing-masing meminjamkan. Pemangku kepentingan TRU diberi insentif untuk memilih pinjaman baru dengan hati-hati, karena TRU mereka yang dipertaruhkan dapat dilikuidasi (pada tingkat maksimum 10% dari TRU yang dipertaruhkan) untuk melindungi pemberi pinjaman jika terjadi gagal bayar.
- Peminjam harus mengembalikan pokok dan bunga pada atau sebelum jangka waktu berakhir. Peminjam yang menunggak akan menghadapi tindakan hukum sesuai dengan perjanjian pinjaman yang ditandatangani selama orientasi. Pelajari lebih lanjut tentang default di sini.
- Dengan peluncuran forum TrueFi & pemungutan suara Snapshot, pemegang TRU juga dapat mengarahkan pengembangan platform TrueFi di masa depan, termasuk pemungutan suara untuk mengubah mekanisme yang dijelaskan di atas.
Desentralisasi Progresif & Komitmen Kami untuk Pasar yang Adil
TrueFi akan dibangun di atas konsep desentralisasi progresif. Awalnya, pengembangan TrueFi akan fokus pada bootstrap protokol dan mendistribusikan TRU ke komunitas pengguna dan pengembang yang berpartisipasi dalam protokol.
Dalam jangka panjang, TrueFi bertujuan untuk menjadi protokol pinjaman dan pemeringkatan kredit otomatis yang digerakkan oleh pasar. Ini akan menuntut pembangunan di luar batasan yang kaku dan konservatif seperti APY minimum/maksimum dan faktor partisipasi TRU yang tinggi. Ini juga akan membutuhkan peningkatan tingkat tanggung jawab dari pengguna, terutama untuk mengarahkan peminjam baru di luar daftar putih yang telah disetujui sebelumnya dan menyetujui jenis pinjaman baru.
Desentralisasi progresif akan dicapai sebagian melalui distribusi TRU yang digunakan untuk mempertaruhkan pinjaman individu saat diluncurkan, dan dapat digunakan untuk memengaruhi keputusan besar di TrueFi, seperti orientasi peminjam baru, setelah fitur ini dikembangkan lebih lanjut.
Mengikuti rencana desentralisasi progresif, 39% dari TRU telah dialokasikan ke kumpulan insentif untuk peserta platform termasuk Pemberi Pinjaman, Pemangku Kepentingan TRU, dan Penyedia Likuiditas untuk secara bertahap menempatkan TrueFi di bawah kendali penggunanya.
Untuk sementara, Perusahaan kami akan membuat tiga komitmen berikut untuk mengembangkan pasar yang seadil mungkin:
Menginvestasikan Kembali TRU yang Ditani: Setidaknya selama 6 bulan pertama setelah peluncuran, semua TRU yang ditanam oleh Perusahaan akan dibakar atau dikirim kembali ke program pertanian hasil TrueFi untuk diteruskan ke masyarakat. Lacak TRU luka bakar di sini.
Pasokan Tetap: Sementara TrueFi semakin terdesentralisasi, kami berkomitmen untuk tidak mengambil tindakan apa pun yang akan meningkatkan total pasokan TRU (mis. mencetak ulang TRU yang terbakar).
Biaya Manfaat Pengguna: Protokol TrueFi hanya membutuhkan satu biaya: 10% dari bunga yang dihasilkan oleh aktivitas peminjaman protokol, dibayarkan kepada pemangku kepentingan TRU, yang juga memutuskan peminjam baru untuk dimasukkan dalam daftar putih pada protokol.
Risiko dari TrueFi & Pinjaman Tanpa Agunan
Sementara peminjam biasanya bersedia membayar suku bunga yang lebih tinggi untuk pinjaman tanpa agunan, hasil yang lebih tinggi ini tidak datang tanpa risiko. Dibandingkan dengan pinjaman dengan agunan, pinjaman tanpa agunan memiliki dua risiko utama:
Potensi risiko kerugian yang meningkat: Protokol yang memerlukan agunan dilindungi oleh agunan tersebut jika terjadi wanprestasi. Meskipun ini memungkinkan platform semacam itu untuk tidak pandang bulu dalam menyetujui pinjaman, pinjaman tanpa agunan datang dengan standar kepercayaan yang jauh lebih tinggi yang harus dipenuhi oleh peminjam. Dalam kasus default pada pinjaman tanpa jaminan, peminjam yang menunggak akan dinilai kelayakan kreditnya sebelum pinjaman dibuat dan akan menghadapi kerusakan reputasi dan tindakan hukum. Jika tindakan hukum tersebut tidak berhasil dalam menagih pinjaman, pemberi pinjaman dapat kehilangan sebagian atau nilai penuh dari pinjaman.
Likuiditas: Sementara pemberi pinjaman di V1 TrueFi terkadang menghadapi selip saat mencoba keluar dari posisi mereka di kumpulan pinjaman, V2 memperkenalkan Liquid Exit untuk menciptakan cara cepat, mudah, dan berbiaya rendah untuk segera menarik diri dari semua Kumpulan Peminjaman. Hal ini dicapai dengan mengizinkan Lending Pool untuk membeli kembali token pinjaman pemberi pinjaman dengan modal pool yang tidak digunakan. Bersamaan dengan dukungan berkelanjutan untuk kumpulan token kumpulan pinjaman TrueFi Uniswap (tfUSDC, tfUSDT, dan tfTUSD), pemberi pinjaman sekarang dapat menikmati kebebasan untuk keluar dari posisi TrueFi mereka kapan saja dan dengan biaya serendah mungkin.
Juli 2021 Sunting: Meskipun risiko kerugian tetap menjadi pertimbangan yang valid dalam pinjaman tanpa agunan, TrueFi membuat kemajuan dalam mengurangi risiko ini:
Risiko Kerugian: Meskipun tidak ada investasi yang bebas dari risiko, TrueFi terus mengembangkan kumpulan modal yang digunakan untuk melindungi aset yang dipinjamkan ke platform, di dua tahap perlindungan:
- Staked TRU (“stkTRU”), yang pada saat penulisan menawarkan +$3 juta perlindungan default kepada pemberi pinjaman (hingga 10% dari semua stkTRU dapat dilikuidasi jika terjadi default)
- Peluncuran Dana Backstop (AKA “SAFU”) di TrueFi V4, yang akan memberikan lapisan jaminan khusus terhadap kerugian akibat default, didanai sebagian oleh Perusahaan dan sebagian oleh biaya protokol TrueFi.
Siapa yang Diuntungkan dari TrueFi
Pemberi pinjaman menambahkan aset (seperti USDC, USDT, atau TUSD) ke TrueFi Pool untuk digunakan dalam pinjaman tanpa agunan kepada Peminjam yang disetujui. Mereka memperoleh imbal hasil yang tinggi atas modal yang mereka pinjam dengan protokol, berupa bunga pinjaman dan insentif TRU.
Pemberi pinjaman yang modalnya dipinjamkan di TrueFi akan menerima ERC20 Pool Token (“tfTokens”) yang dapat diperdagangkan yang mewakili klaim mereka atas pokok dan bunga yang harus dibayar atas pembayaran kembali semua pinjaman ke Loan Pool. Token ini dapat memiliki likuiditasnya sendiri di Uniswap dan DEX lainnya. Di masa mendatang, kami berharap beberapa TrueFi Pools mungkin ada secara bersamaan, mungkin dengan strategi pinjaman tertentu, seperti meminjamkan hanya ke bursa.
Pemberi pinjaman memiliki transparansi penuh tentang bagaimana aset yang dipinjamkan mengalir melalui TrueFi ke Peminjam, yang menghilangkan perbedaan informasi yang ditemukan di antara pemberi pinjaman terpusat yang lebih buram.
Pemberi pinjaman yang menambahkan aset ke TrueFi Farm Pools mendapatkan TRU, selain bunga yang dibayarkan oleh Peminjam.
Peminjam meminjam modal dari berbagai TrueFi Pools dengan menyelesaikan pemeriksaan kelayakan kredit yang ketat, mendapatkan persetujuan daftar putih dari pemegang saham TRU, dan meminta pinjaman yang persyaratannya ditetapkan berdasarkan skor kredit Peminjam. Peminjam harus membayar kembali jumlah pinjaman dan bunga sebelum pinjaman berakhir atau menghadapi risiko reputasi dan hukum, sesuai dengan persyaratan yang disepakati dalam perjanjian pinjaman mereka.
Pada awalnya, Peminjam TrueFi akan terdiri dari daftar putih dana yang dipilih dengan cermat yang diperiksa oleh Perusahaan. Seiring waktu, TrueFi dapat terbuka untuk Peminjam mana pun dengan alamat Ethereum, termasuk kontrak pintar DeFi lainnya.
TRU Staker melindungi Pemberi Pinjaman dari default, mengarahkan pengembangan protokol TrueFi melalui tata kelola on-chain, dan memberikan suara untuk menyetujui Peminjam dan pinjaman baru. Dengan mempertaruhkan TRU, mereka menikmati bagian bunga dari pinjaman yang dihasilkan di platform, serta insentif TRU.
Penyedia Likuiditas Off-Platform mendukung likuiditas TRU di Uniswap atau Sushiswap, mendapatkan kesempatan untuk menanam TRU dengan mempertaruhkan token LP mereka dengan TrueFi.
Cara Bertani TRU / Farm
Sebagai ringkasan dari pemangku kepentingan di atas, saat ini ada dua cara untuk menanam TRU:
Hasilkan TRU sebagai Pemberi Pinjaman menggunakan USDC, USDT, atau TUSD di TrueFi.io. Anda dapat mencetak TUSD di sini. Pelajari cara meminjamkan di TrueFi di sini dan cara bertani di sini.
Hasilkan TRU sebagai TRU Staker menggunakan TRU (dibeli atau diperoleh) di TrueFi.io.
Sejak diluncurkan, distribusi insentif TRU telah menjadi topik utama diskusi. Dipimpin oleh masukan dari komunitas TrueFi di Discord dan forum TrueFi, tingkat penghasilan sedang disesuaikan untuk kepentingan protokol dan pemegang TRU dan dapat disesuaikan lebih lanjut.
Setiap orang diundang untuk berpartisipasi dalam diskusi dan pemegang TRU diundang untuk memberikan suara langsung pada proposal baru dan permintaan masukan di forum.
Kontribusi Teknis: Tiga Blok Bangunan DeFi Baru
TrueFi terdiri dari tiga komponen berbeda. Masing-masing dibuat untuk digunakan oleh pengembang lain, meskipun mereka tidak menggunakan sistem TrueFi secara keseluruhan. Pengembang dapat menyambungkan di level mana pun dari tumpukan ini.
LoanTokens: Pinjaman On-Chain dengan Ukuran Tetap, Jangka Waktu, dan Suku Bunga
Protokol LoanToken adalah sistem minimal untuk pinjaman dengan ukuran tetap, jangka waktu tetap, suku bunga tetap di blockchain. Di masa depan, kami berharap untuk melihat protokol DeFi seperti dana lainnya yang berinvestasi langsung di LoanTokens dari peminjam teratas di platform. Peminjam institusional dapat membuat token pinjaman untuk meningkatkan tranche $5mm, dan dompet Ethereum atau kontrak pintar apa pun dapat berkontribusi hanya $1.
Model Kredit On-Chain: Mencetak Kelayakan Kredit di DeFi
Menjembatani data dunia nyata dan on-chain untuk menghasilkan pengukur kelayakan kredit peminjam yang dinamis dan andal adalah salah satu peluang terbesar DeFi. Model penilaian kredit TrueFi, sementara masih dalam pengembangan hari ini, memperhitungkan latar belakang perusahaan peminjam, riwayat pembayaran, riwayat operasi dan perdagangan, aset yang dikelola, dan metrik kredit seperti leverage dan eksposur risiko. Skor ini, ditampilkan secara publik di profil peminjam (contoh: Wintermute) dan digabungkan dengan model tarif yang disetujui komunitas, menetapkan persyaratan pinjaman yang datang melalui TrueFi hari ini. Di masa depan, model ini tidak hanya akan menjadi lebih canggih, tetapi juga dapat diintegrasikan di DeFi dan sektor keuangan tradisional.
TrueFi Pools: Kerangka Kerja untuk “Dana” Terbuka dengan Berbagai Strategi & Tingkat Toleransi Risiko
TrueFi Pools adalah yang teratas dari tumpukan teknologi TrueFi, dan itulah yang berinteraksi dengan pengguna. TrueFi Pools berinvestasi di LoanTokens yang memenuhi tingkat kredit target per toleransi risiko pool. Sementara TrueFi dimulai dengan satu kumpulan, TrueFi Pools di masa depan akan mendukung berbagai kumpulan dengan strategi investasi dan selera risiko yang berbeda.
Masa Depan TrueFi
Tujuan TrueFi adalah menjadi protokol utama untuk pinjaman tanpa agunan.
Untuk sampai ke sana, TrueFi harus maju dalam empat cara utama:
Perluas set dan jenis peminjam
Perbanyak jenis pinjaman
Tingkatkan efisiensi Model Kredit TrueFi
Desentralisasi secara progresif, untuk menempatkan lebih banyak keputusan ini ke tangan pemegang TRU
Dengan perbaikan-perbaikan ini, kita melihat masa depan di mana modal bergerak dengan efisiensi yang lebih besar daripada yang dilakukannya hari ini. Di pasar yang benar-benar efisien, peminjam yang telah disetujui sebelumnya dapat mengambil pinjaman sebesar $5 juta, mengembalikannya dalam waktu 30 menit, dan melihat dana yang sama segera dipinjam oleh peminjam lain. Aliran ini akan didukung oleh model kredit yang menilai kemungkinan gagal bayar setiap peminjam individu 24/7, menetapkan harga di setiap informasi baru yang tersedia.
Di masa depan ini, setiap dolar modal langsung dialokasikan ke mana pun ia mendapatkan pengembalian yang disesuaikan dengan risiko terbaik. Kami melihat TrueFi memainkan peran kunci dalam menggerakkan keuangan ke arah ini, dan kami senang Anda menjadi bagian darinya.
Memulai: Kode & Komunitas
Komunitas TrueFi: Bergabunglah dengan diskusi di Discord, Telegram, dan di Twitter dengan @TrustToken
Produk TrueFi: Jelajahi TrueFi di Truefi.io & pelajari cara menggunakan produk dengan tutorial video YouTube kami atau FAQ mendalam kami.
Transparansi: Tinjau dasbor Dune Analytics TrueFi dan pengesahan perbendaharaan TRU, yang disediakan oleh 25 firma akuntansi teratas Armanino LLP.
Teknologi TrueFi: Tinjau spesifikasi teknis kami di GitHub, tinjau audit kami, atau hubungi security@trusttoken.com untuk detail tentang program karunia bug kami.
Dimana bisa membeli TrueFi ?
TrueFi memiliki maksimal pasokan 1.450.000.000 koin TRU.
Jika Anda ingin tahu di mana membeli TrueFi dengan kurs saat ini, pertukaran mata uang kripto teratas untuk perdagangan saham TrueFi saat ini adalah Binance, MEXC, BingX, FTX, dan Phemex. Anda dapat menemukan orang lain yang terdaftar di halaman pertukaran crypto kami.
Post a Comment